2月20日，冈村宁次再度挥军北上，一举摧毁了四石铁路，并且一度兵临四合西门。从南向北的十几万大军与围困四合的三十万大军对四合彻底的形成了合围。拓跋昊楠极力挽回，与各方面援军拼死抵抗，但是日军依然突破阻击，围困住了四合城，而且拓跋昊楠在骑战中受了重伤，两万狼骑军精锐被日军数万兵马围困在四合城西数十里外的响马山上。
日军同时对四合城内的狼骑军采取了瓦解军心与散布谣言的手段。拓跋昊楠病困在响马山上，报道出不去，日军再次传言拓跋昊楠战死，并且国民政府因为生怕狼骑军做大成患，故而一直不愿意救援。还说天狼死后，薛富要造反，要投降日本人。总之各种传言都有，薛富不得不每天盯着炮火到各个阵地训话。
四面围城，城内的给养逐渐的跟不上节奏。日军进行空中封锁，空投物资变得困难了不少。士兵怨声载道，认为拓跋昊楠真的牺牲了，军心开始动摇。战斗力下降，城外的阵地一天比一天少，战士减员严重，城外被围的水泄不通，兵员又无法补充，只能眼看着四合城逐渐的并入膏肓。
拓跋昊楠伤势好转了以后，带兵借着夜幕，从响马山正面猛冲直下，日军全力合围，但是在拓跋昊楠英勇指挥下，狼骑军依然撕开了一道口子，与外面接应援助的赤峰援兵汇合，随后拓跋昊楠又组织了几次后面袭扰日军，但是冈村宁次采用坚守不动的方法，用机炮对付狼骑军的骑兵，拓跋昊楠几次都没能突破日军的防线，最终只好撤兵回到石城，而此时的四合城已经破败不堪，仿佛在风雨中摇曳。
3月1日，拓跋昊楠率领三万援军赶赴四合城西，在数万日军的后方侵袭，同时对四合城内的狼骑军下达了撤退的命令。因为拓跋昊楠的出现，四合城内的狼骑军暂时稳定了下来，但是伤亡早已过半，而且在撤退的时候，日军各方涌现的追兵让四合城的狼骑军伤亡更是加剧。
冈村宁次一个月左右的围城，超过了大角岑生半年围城给狼骑军造成的损失。
3月3日凌晨，四合城东门开启，薛富带着三万残存兵马冲了出来。留下一千敢死队殊死守城。准备向东突围。
狼骑军所有交战城市的百姓已经被转移到了深山中，或者国统区。
薛富率领残兵败将撕开东面日军的口子就开始撤退，釜山阵地在薛富走后的一个小时以后就告破。东线日军兵临四合城下，城内的一千死士拼死抵挡，最后全部战死，但是也给薛富取得了宝贵的时间，而城西的日军与城南的日军赶去追击。日军里三层外三层的布置好了封锁线，双方的战斗几乎没有一刻停歇。
而拓跋昊楠同时也发动了外线战争，但是日军做了两手准备，一面抵挡拓跋昊楠，一面围攻薛富。薛富的士兵疲惫不堪，一个月来的给养又不是非常充分。短短数十里的路程，却有成群的兄弟们倒下。
等到两方会师，薛富标下已经不足万人。而且大多是残兵伤员。拓跋昊楠与薛富见面后，仰天长叹，天亡狼骑。薛富拔剑就要自刎，被拓跋昊楠拉住。现在狼骑军要做的事情是尽快突破日军的围困，要不然全军覆没是肯定的事情。
但是形式不容乐观，日军在四合城集合优势兵力，总共在四十万左右，全力向石城靠拢，眼看就是要一路杀向狼骑大本营了。
拓跋昊楠飞临关帝庙，紧急召开了关帝庙会议。会议最终决定，狼骑军放弃多伦根据第与赤峰根据地，十万大军向大本营返回，利用石城抵挡住日军进攻的步伐，等到兵力全部集中到大本营之后，达尔罕、明安、百灵庙、默勒四城联防，到时候或许还有一线转机，而如今兵力分散，极容易被日军各个击破。
3月6日，东征军七万兵马往多伦撤退，与多伦东南方向的日军短暂交火，伤亡皆不大，但是也打通了去往多伦的路程。
3月10日，狼骑军东征军与察热挺进军胜利在多伦会师，随后十万大军开始拔营撤退，目标是贯通绥远与察哈尔的色愣河上游，而此时日军已经对石城形成了半包围，联军想要从绥远与察哈尔山西的交界处回到绥北，那么必须要与日军有接触。
冈村宁次没有放过这个机会，命令尾随而至的驻蒙军第28师团与第26师团，还有第23师团，统一受冈部直三郎指挥，在后面不断的袭扰狼骑军的大军，让狼骑军陷入疲惫之中。而让第4师团，第十八师团与第十九师团从东路进攻，在提前在色愣河布下口袋阵，等着狼骑军钻入。
溪勇凭借十万兵马，认为无可畏惧，轻敌勿入，被日军在色愣河边打了伏击。十几万日军围着狼骑军打，狼骑军浮尸上万，尸体在结冰的色愣河上摆满了，更可悲的是溪勇率领的狼骑军被日军前后夹击，围困在了色愣河边，天寒地冻，四面围困。察热挺进军的总指挥白虎卫大将王磊，亲率千余骑精锐破袭日军防线，但是误入绝岭，最后奋战而死。
飞鹰卫英保，赤虎卫单雄心为王磊报仇，不顾溪勇的指挥与节制，率领一万兵马向北****。日军知道狼骑军的突围是北面，因此在石城南布下了天罗地网，足足有十几万兵马，察热挺进军很快再次进入了日军的口袋阵里面。
日军发起总攻，拓跋昊楠拼死从石城冲了出来，往南面救援，但是日军人山人海，堵得水泄不通。拓跋昊楠最终没能得逞，被迫撤回石城中，而察热挺进军一万余人被日军的装甲部队冲撞切割成了一块一块，随后分别对各部队进行了围剿与歼灭。兵力太过分散，狼骑军发挥不出威力。
一个月不到，四散在色愣河流域的察热挺进军就被日军消灭殆尽。飞鹰卫英保与警卫连在色楞河边被日军一个旅团围困，最后战死。赤虎卫单雄心则被围困在一座孤山之上，最后向西跪下，自尽在军中。
被察热挺进军收编的上万伪蒙军，因为日军的步步进逼，有部分再度投降了日本，也有部分拼死突围出去，回到了蒙北过起游击队的生活，与德王政区誓不两立，后来成为了蒙古军中的中坚力量。
豪格没有离开，他率领着麾下的战士力挺狼骑军，与溪勇在色楞河边扎营，伺机准备突围。但是德王招降，部下有不少叛变。拓跋昊楠眼见蒙军大势已去，压根就指望不上，只好命令豪格度过色愣河，伺机向蒙北突围，让其反抗德王政权，保留蒙军的有生力量，将来好保家卫国。
日本主要为难的是狼骑军，见蒙军主动撤离狼骑军，几近招降。豪格只是不理，但日本也错过了围歼豪格的大好机会，就那么眼睁睁的看着豪格回到了蒙北，但是损失同样惨重无比，元气大伤，之后参加了蒙古革命党，后来接受了傅作义的统一指挥，但是后来没有与傅作义一起起义，而是返回蒙古做了一方大员。
兵败如山倒，溪勇四面楚歌，被困色愣。石城又被紧紧围困，同样无法顾忌。其他各处抗日武装也无力救援，眼看着东征均流血牺牲，渐渐的就只剩下了五万之众不到。